Курсовая работа: Предотвращение банкротства предприятия. Выявление симптомов банкротства. Основные процедуры банкротства
При этом сумма платежа составляет не менееруб. Исходя из этих требований большинство российских предприятий могут быть объявлены банкротами.
ГородскаяСлужба Оценки
Если вовремя обратиться за квалифицированной юридической поддержкой в этом вопросе, можно избежать большинства неприятных моментов, связанных с банкротством, и получить списание всех финансовых обязательств. Процедура банкротства проходит в несколько этапов. На этой стадии арбитражным судом назначается временный управляющий, который проводит анализ финансового состояния должника. Под руководством административного управляющего вырабатывается график погашения задолженности.
Что такое банкротство предприятий?
Согласно действующему законодательству Республики Беларусь юридическое лицо может быть признано экономически несостоятельным (банкротом) по решению суда, если оно не в состоянии удовлетворить требования кредиторов.
Проведение процедуры банкротства осуществляется хозяйственными судами. Для проведения этой процедуры, хозяйственный суд назначает управляющего, имеющего аттестат Департамента по санации и банкротству Министерства экономики Республики Беларусь. Цели банкротства Признание должника банкротом влечет полное списание его долгов и исключение из ЕГР юридических лиц и индивидуальных предпринимателей.
Ликвидация организаций всех форм собственности, фирм, предприятий
Данный вид предполагает смену генерального директора. либо путем смены генерального директора, адреса и учредителей. Он позволяет провести ликвидацию компании с долгами. При оказании услуг по сопровождению этих процедур специалисты «Стратегия» дают профессиональные юридические советы, оказывают помощь при сборе и оформлении документов, проводят правовые экспертизы, а также регистрируют изменения в налоговых структурах.
Как избежать банкротства компании? Правила, формы и порядок санации
Мероприятия, направленные на восстановление платежеспособности компании, могут реализовываться в следующих случаях: принятие решения собственниками до инициации производства по делу о банкротстве; предъявление требования одного или нескольких кредиторов на стадии рассмотрения дела о несостоятельности должника; по настоятельной просьбе инвестора, в том числе кредитного учреждения; вынесение решения арбитражного суда. В каждом случае процедура санации будет обладать определенной спецификой, поэтому выделить следует лишь базовые стадии. 1.
Адвокатская фирма — Финансово-Правовой Центр
Владея такой информацией, легче выстраивать стратегию взыскания задолженности. С момента появления в прессе (в изданиях «Голос Украины» и «Урядовий кур’єр») сообщения о возбуждении судом дела о банкротстве предприятия у остальных кредиторов предприятия есть месяц, чтобы подать заявления с указанием суммы взыскания. На практике компании обычно не укладываются в отведенный срок — далеко не все кредиторы отслеживают публикации, а потому могут и не знать, что против должника возбуждено дело.
Модели оценки вероятности банкротстваЗАО «Арсенал» на 01.01.2009 г. Отчет сформирован автоматически с помощью программы ФинЭкАнализ (скачать илиперейти на сайт разработчика) Предсказание возможной неплатежеспособности потенциального заемщика — давняя мечта кредиторов.
Как избежать банкротства предприятия
Наличность должна иметься в таком размере, чтоб можно было поддерживать работу компании на протяжении хотя бы пары месяцев. Если нет такого запаса денежных средств, то компания становится очень уязвимой и может рассыпаться даже при небольшом падении спроса. Также одной из основных причин банкротства во время кризиса является возрастание расходов. Даже если у компании понизились продажи, то можно компенсировать это за счет снижения расходов, но если компания не может уменьшить издержки на производство, то это прямой путь к банкротству.
Бесплатная юридическая консультация:
Что делать, чтобы избежать банкротства?
О банкротстве речь заходит, когда предприятие перестает справляться со своими обязательствами перед кредиторами.
Однако своевременное распознание проблем и оперативный поиск путей их решения могут спасти ситуацию. Существует целый комплекс эффективных мер, направленных на оздоровление предприятия и выход из кризиса. В их числе: оптимизация рыночной стратегии, выбор конкурентных позиций на рынке; пересмотр ассортиментной политики; повышение отдачи и обновление имеющихся факторов производства; рациональное использование всех возможных источников дохода; анализ статей расходов и минимизация затрат; пересмотр маркетинговой политики; выбор стратегических инвестиций и т.
Банкротство ООО как законный способ ликвидации предприятия с долгами
Процесс этот небыстрый, а его итог – исключение предприятия из ЕГРЮЛ, то есть аналогичный результату процедуры добровольной ликвидации компании. Что же такое банкротство фирмы как юридическая процедура и когда целесообразно к нему прибегать? Прежде чем задуматься о признании своей компании банкротом, владелец должен уяснить, что на данный момент (с 2009 года, после вступления в силу поправок к закону «О несостоятельности (банкротстве)») ответственность учредителя не ограничивается уставным капиталом – теперь за не возвращенные вовремя долги он может быть привлечен к субсидиарной ответственности. В целом вопрос о целесообразности запуска процедуры банкротства довольно размыт – отвечать на него нужно после детального изучения конкретной ситуации для конкретного юридического лица.
Банкротство предприятия: не надо бояться
которым в соответствии с законодательством «заморозили» расчеты и всех поставили в очередь. Кредиторы с трудом готовы верить, в то, что: имущество в залоге, залог не снимается и имущество нельзя продать; счет арестован и нельзя произвести расчеты, хотя есть средства; очередность для всех, вне зависимости от пола, формы собственности и крутизны учредителей; -местные органы власти.
Банкротство малого бизнеса Малый бизнес имеет больше шансов обанкротиться. Ведь из-за небольшого размера, в нем очень сложно накопить достаточно резервов для того, чтобы предотвратить даже небольшой, краткосрочный кризис. Но, небольшие размеры могут также служить и плюсом для компании – ею легче управлять. В последние годы уровень банкротства все растет и растет, что является непременным показателем того, что бизнесменам пора обращать внимание на финансовые составляющие.
Бесплатная юридическая консультация:
Процедура банкротства: ликвидация или оздоровление бизнеса
процедура банкротства предприятия Процедура банкротства и долги Понятие финансовой несостоятельности неотделимо от системы кредитования. Сегодня даже крупные и состоятельные компании регулярно прибегают к механизму финансовых заимствований. По объёму кредитных обязательств судят о том, насколько успешно ведётся бизнес.
Более того, отсутствие в бюджете компании привлечённых средств может косвенно свидетельствовать о том, что потенциал развития предприятия весьма ограничен или оно не вызывает доверия у кредитных организаций.
Юридическая компания по сопровождению процедур банкротства
Процедура банкротства предприятия Дела о банкротстве судья рассматривает единолично (согласно АПК РФ; кроме повторных и отправленных с указанием о коллегии). Первый этап рассмотрения арбитражным судом дела о банкротстве - проверка обоснований. Суд убеждается в непреодолимости обстоятельств, не позволяющих вовремя погасить долги. На втором этапе вводят наблюдение. Цели: сохранность имущества; анализ финансового состояния предприятия; составление реестра требований.
Банкротство: быть или не быть? Пути вывода предприятия из кризиса
Как показывает статистика, в настоящее время значительно увеличилось число компаний, приближающихся к банкротству, следствие которого - полное или частичное прекращение деятельности. Оба варианта, как правило, связаны с проблемами в финансовой сфере. Из этого следует только один вывод: в нашей стране наблюдается нестабильная ситуация и многим бизнесменам нужно быть предельно внимательными при решении своих финансовых вопросов. Необходимо понимать всю серьезность данной проблемы и ее последствия, принимать меры, дабы избежать негативного влияния. В данной статье постараемся дать четкое определение понятию «банкротство» и найти способ выйти из него.
Бесплатная юридическая консультация:
В принципе реализация законодательства о банкротстве должна способствовать предупреждению случаев банкротства, оздоровлению всей системы финансовых взаимоотношений между предпринимателями, а в случае признания должника банкротом - сведению к минимуму отрицательных последствий банкротства для обеих сторон, осуществлению всех необходимых процедур в цивилизованной форме.
В настоящее время основным нормативным документом, регламентирующим процедуру банкротства, является Федеральный закон от 26.10.2002 № 127-ФЗ (в ред. от 29.12.2012, с изм. от 30.12.2012) «О несостоятельности (банкротстве)» (далее - Федеральный закон о банкротстве).
В соответствии со ст. 2 Федерального закона о банкротстве под несостоятельностью (банкротством) (далее - банкротство) понимается признанная арбитражным судом неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей.
Основные процедуры банкротства
Для понимания банкротства в целом необходимо знать ряд основных его процедур, связанных с восстановлением платежеспособности должника.
Финансовое оздоровление - процедура, применяемая в деле о банкротстве к должнику в целях восстановления его платежеспособности и погашения задолженности в соответствии с графиком погашения задолженности.
Бесплатная юридическая консультация:
В данной процедуре органы управления должника действуют в соответствии с ограничениями, установленными Федеральным законом о банкротстве которые направлены в основном на ограничения в совершении определенных видов сделок. Их цель - не допустить еще большего увеличения кредиторской задолженности. Также Федеральным законом о банкротстве установлены иные последствия и ограничения в ходе управления должником.
Внешнее управление - процедура, применяемая в деле о банкротстве к должнику в целях восстановления его платежеспособности. Однако, в отличие от первой процедуры, в данном случае полномочия руководителя должника полностью прекращаются с передачей полномочий внешнему управляющему.
Конкурсное производство - процедура, применяемая в деле о банкротстве к должнику, признанному банкротом, в целях соразмерного удовлетворения требований кредиторов.
Если восстановить платежеспособность должника в ходе финансового оздоровления или внешнего управления не представляется возможным либо в результате проведенной процедуры наблюдения по итогам финансового анализа выявляются неспособность и невозможность восстановления платежеспособности должника, выносится решение о признании должника банкротом и открытии конкурсного производства.
Конкурсное производство - это процедура, которая направлена на консолидацию имущества должника, за счет которого будет произведено соразмерное удовлетворение требований кредиторов.
Мировое соглашение - это процедура, применяемая в деле о банкротстве на любой стадии его рассмотрения с целью прекращения производства по делу о банкротстве путем достижения соглашения между должником и кредиторами. Решение о заключении мирового соглашения со стороны конкурсных кредиторов и уполномоченных органов принимается собранием кредиторов, со стороны должника - должником-гражданином или руководителем должника, исполняющим обязанности руководителя должника, внешним управляющим или конкурсным управляющим.
Бесплатная юридическая консультация:
К сведению. Утверждение мирового соглашения арбитражным судом в ходе процедур, применяемых в деле о банкротстве, является основанием для прекращения производства по делу о банкротстве.
В общем и целом процесс банкротства состоит из ряда процедур, следующих друг за другом, а именно:
- наблюдение - процедура банкротства, вводимая с момента принятия арбитражным судом заявления о признании должника банкротом с целью обеспечения сохранности имущества и проведения анализа финансового состояния должника;
- внешнее управление - процедура банкротства, которую арбитражный суд на основании решения собрания кредиторов вводит в целях восстановления платежеспособности должника с передачей полномочий управления должником внешнему управляющему;
- конкурсное производство - процедура банкротства, которая проводится в целях соразмерного удовлетворения требований кредиторов из средств, полученных путем продажи в установленном порядке имущества должника.
В наше время банкротами в одночасье становятся достаточно редко, хотя, бесспорно, особо крупные и неудачные сделки могут подорвать финансовое благополучие даже очень востребованных и устойчивых предприятий. Как правило, неспособность расплатиться с долгами (неплатежеспособность) нарастает постепенно. Долги накапливаются и нарастают как снежный ком, потом начинают обрастать пенями, штрафами, неустойками, исполнительными листами и со временем достигают критической точки, после которой предприятие объявляется банкротом. В неустойчивом финансовом состоянии предприятие может находиться годами и быть на «волоске» от банкротства, но, если действовать правильно и уверенно, этот «волосок» может и не оборваться.
Как избежать банкротства?
Дабы избежать банкротства, необходимы объективный анализ и понимание состояния дел на предприятии. В случае если данный анализ неутешителен, нужно разработать четкий план мероприятий по выводу потенциального банкрота из кризиса. Стоит отметить, что оценка финансового состояния предприятия - довольно сложная задача для управленцев, а вопрос руководителя «Есть ли угроза банкротства?», как правило, приводит счетных работников в замешательство.
Пунктом 2 ст. 3 Федерального закона о банкротстве установлены новые признаки банкротства организаций и индивидуальных предпринимателей, а именно: юридическое лицо считается неспособным удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей, если соответствующие обязательства и (или) обязанность не исполнены им в течение трех месяцев с даты, когда они должны были быть исполнены.
Признанным инструментом выявления неблагополучной ситуации в экономике организации является оценка финансового состояния. Она дает возможность не только констатировать улучшение или ухудшение положения организации, но и измерить вероятность ее банкротства.
Бесплатная юридическая консультация:
Для расчета показателей финансового состояния организации используются данные бухгалтерского баланса.
Если в результате проведения соответствующих расчетов и анализа ситуации будут выявлены негативные тенденции состояния экономики организации, необходимо разработать план финансового оздоровления, предусматривающий осуществление ряда мероприятий.
Обычно в таких случаях руководство в спешке начинает принимать различные антикризисные меры, тогда как компания в принципе уже на грани банкротства. А ведь негативного развития событий можно было бы избежать, если бы руководство немного раньше обратило внимание на контрольные индикаторы состояния бизнеса.
Наиболее очевидный и яркий признак наступления кризиса - затруднения при расчетах с кредиторами. Также к предупредительным звоночкам относятся:
- значительные суммы безнадежной дебиторской задолженности;
- нехватка оборотных средств (особенно денежных);
- перепады в производственном цикле.
Основной задачей антикризисного управления является предупреждение и устранение подобных симптомов. Чтобы этого добиться, руководство должно первым делом задуматься об оценке стоимости имущества компании.
Бесплатная юридическая консультация:
На первом этапе санации необходимо провести инвентаризацию основных фондов, незавершенного строительства, склада, дебиторской и кредиторской задолженности.
Следующим шагом является проверка того, правильно ли оформлены права собственности на объекты недвижимости и земельные участки. При этом нужно различать избыточные и непрофильные активы.
Избыточными являются активы, которые компания не использует по прямому назначению на момент инвентаризации и оценки и не будет использовать в дальнейшем.
Под непрофильными активами понимаются такие активы компании, которые не участвовали и в дальнейшем не будут участвовать в технологическом процессе. К ним относят объекты жилищно-коммунальной сферы, учебные специализированные учреждения, подсобные сельскохозяйственные предприятия, учреждения здравоохранения и т. д.
Если компания сможет достаточно быстро выявить непрофильные активы, то она может довольно быстро и без ощутимых потерь для бизнеса их продать. Кроме того, избыточные активы (как правило, специализированные объекты) могут быть переведены в режим консервации. Это актуально, если они старые и не могут больше эксплуатироваться. Также их можно списать и утилизировать, а освободившийся после этого земельный участок, например, продать или сдать в аренду.
Бесплатная юридическая консультация:
Важно! Выявление и оценка избыточных, непрофильных активов и дебиторской задолженности на предприятии весьма эффективны. Это позволяет определить возможные источники погашения возникшей задолженности предприятия.
Особое внимание следует уделить анализу нематериальных активов. Их, как правило, не учитывают в процессе санации. Но для многих предприятий они очень значимы и соизмеримы с основными фондами.
В основном предприятия владеют активами в виде результатов интеллектуальной деятельности (РИД). В их состав могут входить проекты, техническая документация, технические архивы, информационные базы и т. д. Указанные РИД в основном не оформляются как объекты интеллектуальной собственности, на них отсутствуют охранные документы (патенты, свидетельства на зарегистрированные в установленном порядке базы данных и т. д.). Если провести инвентаризацию РИД, включить их в оборот, правильно оформить на эти объекты документацию, то они станут серьезным резервом для компании. Например, если фирма продаст лицензию на использование такого объекта интеллектуальной собственности, то она сможет дополнительно пополнить свои оборотные средства. Однако если на РИД не оформлены охранные документы, то их на баланс поставить нельзя.
После того как проведены инвентаризация и оценка активов, компания может их реализовать, например:
- продать активы на открытом конкурсе;
- внести имущество в уставный капитал вновь создаваемых с кредитором или иным инвестором совместных предприятий;
- продать дебиторскую задолженность, в том числе просроченную;
- реализовать имущество на закрытых торгах (в случае согласия комитета кредиторов);
- выделить из состава предприятия дочернее зависимое общество и передать в него избыточные или непрофильные активы;
- создать инновационные предприятия, целью которых будет получение дохода от коммерческого использования объектов интеллектуальной собственности санируемого предприятия.
Все вышеизложенные варианты реализации активов таким или иным образом используют при проведении процедуры санации. Успешность их проведения в основном зависит от скоординированных действий непосредственно руководства предприятия, оценщика и кредитора, привлекаемых к этим работам.
Бесплатная юридическая консультация:
К сведению. Мировая практика выработала достаточно много различных способов реализации нефункционирующих активов. В данный момент наиболее актуальны аукционы - открытые и закрытые, «балковая» распродажа (распродажа целиком), секьюритизация активов и т. д. Эти меры применяют для конкретных видов имущества. Каждая из них является достаточно эффективным способом оздоровления компании.
Во многих странах с хорошо развитой рыночной экономикой приняты специальные законы, которые направлены на предотвращение банкротства на досудебной стадии с использованием ряда различных процедур.
Статья 30 Федерального закона о банкротстве хотя и имеет обязательный характер, но по большому счету фактически только содержит призыв к учредителям (участникам) должника, собственнику имущества должника - унитарного предприятия, органам государственной власти и местного самоуправления принимать своевременные меры по предупреждению банкротства организаций. При этом обязанность вышеуказанных лиц не подкрепляется мерами государственного воздействия в случае ее несоблюдения.
Следует обратить внимание на то, что положения ст. 31 Федерального закона о банкротстве позволяют предоставить должнику при наличии установленных законодательством признаков банкротства безвозмездную финансовую помощь в размере, достаточном для восстановления его платежеспособности. Предоставление финансовой помощи может сопровождаться принятием на себя должником или иными лицами обязательств в пользу лиц, предоставивших финансовую помощь. Из представленной формулировки следует, что должник совершенно не обязан принимать на себя обязательства в ответ на помощь со стороны. Однако не стоит забывать о том, что предоставление и получение безвозмездной финансовой помощи зачастую чревато рисками гражданско-правового и налогового характера.
К сведению. Существует мнение, что речь в данном случае идет только о возможности предоставления беспроцентного займа. Но такая возможность существует в принципе всегда и не зависит от наличия или отсутствия признаков банкротства.
Бесплатная юридическая консультация:
Положения абз. 7 п. 1 ст. 57 Федерального закона о банкротстве являются в свою очередь посылкой и юридической основой предотвращения банкротства в рамках уже возбужденного дела, так как в соответствии с данным пунктом должник может выйти из процедуры банкротства на любой стадии, расплатившись со всеми кредиторами, и дело о банкротстве будет прекращено.
Процедуры и этапы банкротства
Ранее были названы все процедуры и этапы банкротства. Сейчас рассмотрим их подробнее.
Процедура наблюдения по сути является предварительной. Она не направлена ни на реабилитацию должника, ни на его ликвидацию. Целью наблюдения является сохранение неприкосновенности активов должника и, по возможности, их увеличение за счет взыскания дебиторской задолженности, а также принятие решения: считать должника банкротом или нет. Иными словами. отсеивание безнадежных должников происходит именно на этой стадии.
Далее следует процедура финансового оздоровления, новая для российского законодательства. По своей направленности она больше похожа на реабилитационную. Ее основной и единственной целью является восстановление платежеспособности организации-должника.
Обратите внимание! Процедуры финансового оздоровления и наблюдения имеют ряд сходных черт и с внешним управлением, и с мировым соглашением. Если рассматривать идеальный вариант, то финансовое оздоровление могло бы способствовать достижению баланса интересов, устанавливать наиболее выгодное для реабилитации должника и удовлетворения кредиторов сочетание прав и обязанностей, инициативы и контроля.
Бесплатная юридическая консультация:
Согласно Федеральному закону о банкротстве максимальный срок как для финансового оздоровления, так и для внешнего управления - два года (п. 6 ст. 80 и п. 2 ст. 93 соответственно), при этом п. 2 ст. 92 устанавливает максимальный совокупный срок для финансового оздоровления и внешнего управления, который также равен двум годам. Из этого следует, что с введением финансового оздоровления начинается отсчет срока сразу для обеих этих процедур, причем по истечении 18 месяцев переход к внешнему управлению уже невозможен.
В условиях, когда процедура финансового оздоровления почти не используется, часто применяется внешнее управление, цель которого - реабилитация должника. Однако при этом, как показывает практика, внешнее управление обычно не приводит к восстановлению платежеспособности должника. Из этого можно сделать вывод, что данная реабилитационная процедура как таковая не ведет к реабилитации должника. В связи с этим возникает главный вопрос: для чего же она нужна?
С одной стороны, в механизме внешнего управления можно выделить положительные стороны:
- организация управляется сторонним менеджером (внешним управляющим);
- вводится мораторий на исполнение обязательств должника.
Другими словами, очевидно, что внешнее управление дает возможность посторонним менеджерам управлять представляющей для них интерес организацией на льготных условиях (мораторий).
Скорее всего, проблема заключается не только в процессуальных аспектах данной процедуры. В данном случае имеют значение другие факторы неправового характера: с одной стороны, действительно незавидное экономическое положение многих должников, которым помочь может только одна мера - конкурсное производство, а с другой - изначальная готовность кредиторов использовать внешнее управление прежде всего для получения контроля над организацией, а затем уже для ее оздоровления.
Бесплатная юридическая консультация:
Следующая процедура - конкурсное производство, которое направлено на ликвидацию должника. Однако это не означает, что единственным итогом данной процедуры может быть исключение организации из единого государственного реестра юридических лиц. В соответствии с действующим законодательством на стадии конкурсного производства может быть заключено мировое соглашение. Кроме того, во время конкурсного производства должник может сам или с помощью третьих лиц расплатиться с кредиторами и выйти из банкротства (п. 1 ст. 125 Федерального закона о банкротстве). Имеется еще одна альтернатива - переход к внешнему управлению, который дает некоторую надежду на реабилитацию организации-должника.
Важно! Под заключением мирового соглашения следует понимать не восстановление платежеспособности должника, а лишь то, что он не ликвидируется, процедура банкротства в его отношении пока приостанавливается и, если будет соблюден ряд условий, будет прекращена совсем. Тем не менее этот механизм как наиболее гибкий весьма удобен для выхода из банкротства, вполне может быть использован с этой целью, и, как правило, используется. Мировое соглашение является реально работающей конструкцией для выхода из банкротства и последующей реабилитации хозяйствующего субъекта.
При всем этом, к сожалению, на данный момент отсутствуют взаимодейственные механизмы банкротного и налогового законодательства, что создает существенные, а иногда непреодолимые трудности, которые мешают заключению такого соглашения, если в банкротстве участвует государство (а как правило, оно участвует в подавляющем большинстве дел о банкротстве).
Из всего этого следует закономерный вывод: на сегодняшний день статистические данные свидетельствуют о том, что существующая система банкротства в подавляющем большинстве случаев приводит к банкротству предприятия, то есть к его ликвидации. Примечательно и то, что данный результат достигается практически всегда в независимости от выбранной процедуры.
Самый поверхностный анализ цифр делает очевидным следующее:
Бесплатная юридическая консультация:
- процедура наблюдения работает более-менее нормально, в целом достигаются ее цели;
- финансовое оздоровление как процедура нежизнеспособно;
- для благополучного выхода из банкротства участники процесса склонны использовать мировое соглашение;
- ликвидационная процедура конкурсного производства дает такой же абсолютный показатель оздоровлений, как и изначально реабилитационные процедуры.
На основании всего вышесказанного повторимся:
- несостоятельность - это неспособность должника исполнить перед кредиторами в полном объеме денежные обязательства и (или) обязанность по уплате обязательных платежей в связи с превышением суммы его обязательств над стоимостью принадлежащего ему имущества, подлежащая удостоверению арбитражным судом в случаях, предусмотренных законом, для возникновения комплекса частноправовых и публично-правовых отношений;
- банкротство - удостоверенная арбитражным судом в случаях, предусмотренных законом, неспособность должника исполнить перед кредиторами в полном объеме денежные обязательства и (или) обязанность по уплате обязательных платежей в связи с установленным превышением суммы его обязательств над стоимостью принадлежащего ему имущества.
Прояснение вопроса о разделении понятий несостоятельности и банкротства как экономико-правовых категорий позволит более точно определять статус должника и применять адекватные правовые нормы.
Необходимо помнить и понимать, что для предотвращения банкротства и его предупреждения на ранних стадиях надо обязательно систематически проводить анализ финансового состояния организации. Одним из наиболее действенных методов избежания банкротства является оптимизация активов предприятия.
В общем и целом можно сказать, что действующее законодательство, в том числе в сфере банкротства, имеет множество противоречий и пробелов, но оно постоянно дополняется, обновляется, совершенствуется и можно надеяться на то, что все же будет создан оптимальный правовой механизм проведения предприятиями процедуры несостоятельности (банкротства).
О. Моисеева, юрист
Бесплатная юридическая консультация:
ФАС России обращает внимание своих территориальных органов, что согласно Федеральному закону от 13.03.2006 N 38-ФЗ «О рекламе» реклама — это информация, распространенная любым способом, в любой форме и с использованием любых средств, адресованная неопределенному кругу лиц и направленная на привлечение внимания к объекту рекламирования, формирование или поддержание интереса к нему и его продвижение на рынке.
Владимир Путин подписал закон о повышении минимального размера оплаты труда (МРОТ) до уровня прожиточного минимума.
Теперь документы должны быть одобрены Советом Федерации и подписаны Президентом страны.
Как избежать банкротства?
Основаниями для банкротства могут быть неудовлетворительная структура баланса предприятия, а также неплатежеспособность в соответствии с системой критериев определения неудовлетворительной структуры баланса.
Бесплатная юридическая консультация:
Основанием для признания структуры баланса неудовлетворительной служит значение коэффициента текущей ликвидности меньше 2 или коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами меньше 0,1.
Наибольшую достоверность в диагностике банкротства дают модели Альтмана, Фулмера, Стрингейта, Лиса и Таффлера.
Отчет сформирован автоматически с помощью программы ФинЭкАнализ (скачать илиперейти на сайт разработчика)
Большинство успешных исследований в этой сфере выполнялись с помощью пошагового дискриминационного анализа. Наибольшее распространение получили модели Альтмана, Фулмера и Стрингейта.
Модель Альтмана построена на выборе из 66 компаний – 33 успешных и 33 банкрота. Модель предсказывает точно в 95% случаев.
Бесплатная юридическая консультация:
Самой простой является двухфакторная модель. Для нее выбирают два ключевых показателя, от которых зависит вероятность банкротства предприятия. В американской практике для определения итогового показателя вероятности банкротства (Z2) используют показатель текущей ликвидности и показатель удельного веса заемных средств в активах. Они перемножаются на соответствующие константы — определенные практическими расчетами весовые коэффициенты (?, ?, ?).
Z2 = a + b х (коэф. текущей ликвидности) + y х (удельный вес заемных средств в активах)
Однако двухфакторная модель не обеспечивает комплексную оценку финансового положения предприятия. Поэтому зарубежные аналитики используют пятифакторную модель (Z5) Эдварда Альтмана. Она представляет линейную дискриминантную функцию, коэффициенты которой рассчитаны по данным исследования совокупности компаний.
13. Двухфакторная модель
14. Пятифакторная модель Э.Альтмана
Вывод: Как на начало, так и на конец периода итоговый показатель вероятности банкротства (Z2) меньше нуля, т.е. вероятность банкротства предприятия не велика.
При этом более детальный анализ показал, что на 01.01.2008 г. очень малая вероятность банкротства, а на 01.01.2009 г. — ничтожна.
Позже Альтман получил модифицированный вариант своей формулы для компаний, акции которых не котируются на бирже:
Zмодифицированная = 0,717X1 + 0,847X2 + 3,107X3 + 0,42X4 +0,995X5
где Х4 — коэффициент финансирования
Для ЗАО «Арсенал» значение данного показателя составляет: 3.606. Согласно данному показателю вероятность банкротства малая.
Модель Альтмана включает показатель рыночной капитализации акций и, таким образом, применима только к компаниям, на акции которых существует публичный рынок. Модель Фулмера построена по выборке из гораздо меньших фирм и не содержит показателей рыночной капитализации. Модель предсказывает точно в 98% случаев на год вперед и в 81% случаев на два года вперед.
Общий вид модели:
H = 5,528V1 + 0,212V2 + 0,073V3 + 1,270V4 — 0,120V5 + 2,335V6 + 0,575V7 + 1,083V8 + 0,894V9 — 3,075
Таблица 17. Оценка вероятности банкротства на основе модели Фулмера
1. Нераспределенная прибыль прошлых лет (с.470 Ф1)
2. Объем актива (с.300 Ф1)
3. Чистая выручка от продаж (с.010 Ф2)
4. Прибыль до налогообложения (с.140 Ф2)
6. Денежный поток
7. Обязательства (с.590+690 Ф1)
8. Долгосрочные обязательства (с.590 Ф1)
9. Краткосрочные обязательства (с.690 Ф1)
10. Материальные активы (с.190+Ф1)
12. Проценты к уплате (с.070 Ф2)
13. Модель Фулмера
Анализ показателей финансово-экономической деятельности предприятия по модели Фулмера свидетельствует о малой вероятности банкротства.
В 1978 году Годоном Л.В. Стрингейтом была построена модель, достигающая 92,5% точности предсказания неплатежеспособности на год вперед. Общий вид модели:
Zстрингейта = 1,03X1 + 3,07X2 + 0,66X3 + 0,4X4
1. Оборотный капитал (с.290 Ф1)
2. Сумма активов (с.300 Ф1)
4. Проценты к уплате (с.070 Ф2)
5. Краткосрочные обязательства (с.690 Ф1)
6. Чистая выручка от продаж (с.010 Ф2)
7. Модель Стрингейта
Можно сделать заключение, что на данном предприятии риск банкротства не велик.
В зарубежных странах широко используется еще дискриминационные факторные модели Лиса и Тафлера.
1. Оборотный капитал (с.290 Ф1)
2. Сумма активов (с.300 Ф1)
3. Прибыль от продаж (с.050 Ф2)
4. Чистая прибыль (с.190 Ф2)
5. Собственный капитал (с.490 Ф1)
6. Заемные средства (с.590+690 Ф1)
7. Краткосрочные обязательства (с.690 Ф1)
8. Чистая выручка от продаж (с.010 Ф2)
10. Модель Таффлера
Вывод: Анализ по модели Лиса говорит о низкой вероятности банкротства.
Результаты же оценки по модели Таффлера свидетельствуют о неплохих долгосрочных перспективах.
1. Модель Альтмана
2. Модель Фулмера
3. Модель Стрингейта
5. Модель Таффлера
Таким образом, из семи проанализированных моделей оценки вероятности банкротства 7 свидетельствуют о хорошей финансовой устойчивости предприятия, 0 – о наличии некоторых проблем, и 0 – о высочайшем риске, практически полной несостоятельности предприятия.
Исходя из этого, можно говорить об абсолютной финансовой устойчивости и абсолютной платежеспособности предприятия. Финансовое положение ЗАО «Арсенал» на 01.01.2009 г. позволяет быть уверенными в своевременном выполнении обязательств в соответствии с договорами. Риск наступления банкротства минимален.
Эти модели следует использовать лишь как вспомогательные средства анализа предприятий. Полностью полагаться на их результаты неразумно и опасно. Вот некоторые варианты их использования:
- «Фильтрование» данных большого числа потенциальных заемщиков для оценки сравнительного риска из неплатежеспособности;
- Обоснование рекомендаций заемщикам или условий, на которых им может быть предоставлен кредит;
- Построение «траектории» заемщика по данным отчетности за несколько предыдущих периодов;
- «Сигнал тревоги» для менеджмента предприятия;
- Проверка принятых решений в стимулировании экономических ситуаций;
- Покупка и продажа предприятий
Опыт стран развитого рынка подтвердил высокую точность прогноза банкротства на основе двух и пятифакторной моделей.
Эти советы могут помочь выправить ситуацию временно или на постоянной основе в зависимости от сложности ситуации.
1. Найдите возможность сократить издержки
Если у Вас не хватает денег на оплату счетов, один из способов сократить расходы — анализ денежных потоков (пример). Определите приоритеты в оплате, к примеру, налоги и накладные расходы. Проведите переговоры с поставщиками и другими кредиторами.
Постарайтесь уговорить их смягчить условия и подождать, пока ситуация выправится. Они, скорее всего, пойдут на уступки, так как не захотят связываться с арбитражным судом.
Ваши цели:
- сокращение сроков товарных кредитов покупателям,
- жесткий контроль сроков погашения дебиторской задолженности,
- активная работа по просроченным платежам,
- переход преимущественно на поставки по предоплате,
- использование аккредитивов.
2. Проанализируйте Ваши банковские счета
Если вы должны деньги по кредиту банку, в котором находится ваш расчетный счет, банк может опустошить его. Рассмотрите возможность использования более чем одного банка для ведения финансовых дел. Вы можете иметь два расчетных счета, в том числе и в том банке, где у вас есть кредиты.
3. Не пытайтесь скрыть свои активы
Иногда, если владельцы бизнеса сталкиваются с угрозой банкротства, они пытаются скрыть свои личные активы, являющиеся залоговым имуществом. Они переписывают активы на членов семьи или друзей. Не делайте этого. Если вы оказались в арбитражном суде, эти активы будут обнаружены, и Вас обвинят в мошенничестве.
4. Раскрывайте Вашу финансовую ситуацию
Постепенно реструктурируйте банковские кредиты, заменяя краткосрочное кредитование на долгосрочное. Если вы попытаетесь занять на это деньги, в полной мере раскрывайте финансовую ситуацию в Вашей кредитной организации. Если вы не соглашаются на полное раскрытие информации, то в дальнейшем могут быть обвинены в мошенничестве.
Отечественным бухгалтерам традиционно свойственна определенная аллергия в отношении аналитических процедур, даже истерики случаются. Причина – советская школа, всегда разделявшая учет и анализ. В то же время западная школа выпускает универсалов бухгалтеров – финансистов.
Специально для бухгалтеров с аллергией? Система ФинЭкАнализ проста, интуитивно понятна. От Вас не требуется знания методов и коэффициентов анализа. Внесите учетные данные и получите таблицы, графики а так же содержательные выводы и рекомендации. На основании результатов анализа Вы сможете аргументировать свою позицию перед руководителями.
Программа особенно полезна для бухгалтера, если в Вашей организации:
- Практикуется управленческий учет;
- Реализован учет по центрам ответственности;
- Применяются международные стандарты учета.
Процедура банкротства предприятия проходит в несколько этапов и может закончиться продажей имущества должника и его ликвидацией. Избежать этого можно на каждом из этапов несостоятельности и в процессе рассмотрения дела в Арбитражном суде. В процессе судебного заседания может быть принято мировое соглашение сторон.
Единственный способ уйти от проблемы несостоятельности компании - удовлетворить требования кредиторов в полном объеме. Задача не простая, но вполне решаемая. Даже у самой безнадежной организации есть свои внутренние резервы, которые можно найти в результате анализа хозяйственной деятельности. Очень часто причиной банкротства предприятия становится отсутствие элементарной финансовой дисциплины. Отлично стимулирует её улучшение начальный этап процедуры несостоятельности - наблюдение.
Первая стадия предусматривает опись имущества организации должника. Делается это для того, чтобы обеспечить его сохранность и избежать несостоятельность. На этом же этапе банкротства проводится глубокий финансовый анализ. Все это делает установленный судом арбитражный управляющий. Его назначение не определяет прекращение деятельности прежнего руководителя предприятия, если иное решение не будет принято собственниками предприятия.
На общем собрании кредиторов при неплатежеспособности должника вырабатывается стратегия дальнейших действий. Если принятые пути финансового оздоровления дают положительные результаты, то дальнейшая процедура банкротства может быть приостановлена. При отрицательных результатах работы назначается вторая стадия несостоятельности - финансовое оздоровление. О её назначении решение должно быть принято все тем же Арбитражным судом.
В этот период составляется график погашения задолженности кредиторов, который должен быть выполнен. В противном случае судом может быть принято решение о назначении третьего этапа процедуры банкротства - внешнего управления. Это стадия, когда руководство предприятием, для того что бы избежать несостоятельность, полностью переходит конкурсному управляющему.
Доводить компанию до процедуры внешнего управления опасно. С этого момента роль собственников в решении судьбы предприятия сводится к нулю, если они не являются его кредитором.
Самые эффективные меры по оздоровлению финансового состояния любой компании - сокращение затрат и повышение уровня рентабельности работы предприятия. Достигается это с помощью:
- повышения производительности труда;
- снижения закупочных цен на сырье и материалы;
- сокращения коммерческих расходов;
- увеличения объема выпуска продукции.
Очень важно следить за товарными остатками и сроками дебиторской задолженности предприятия. Сокращение сроков оборачиваемости материальных и денежных ресурсов позволяет значительно снизить долговую нагрузку и тем самым избежать банкротство.
Банкротство предприятия это неспособность удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам в сумме не менее 500, а к должнику-гражданину не менее 100 МРОТ в течение 3 месяцев.Основаниями для банкротства могут быть неудовлетворительная структура баланса предприятия, а также неплатежеспособность в соответствии с системой критериев определения неудовлетворительной структуры баланса.
Основанием для признания структуры баланса неудовлетворительной служит значение коэффициента текущей ликвидности меньше 2 или коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами меньше 0,1.
Наибольшую достоверность в диагностике банкротства дают модели Альтмана, Фулмера, Стрингейта, Лиса и Таффлера.
| Модели оценки вероятности банкротстваЗАО "Арсенал" на 01.01.2009 г. Предсказание возможной неплатежеспособности потенциального заемщика - давняя мечта кредиторов. Именно поэтому с появлением компьютеров неплатежеспособность стала предметом серьезных статистических исследований. Z5= 1,2X1 + 1,4X2 + 3,3X3 + 0,6X4 +0,999X5 Таблица 16. Оценка вероятности банкротства |
||||
| Показатель | за 2007 г. | за 2008 г. |
||
| 1. Текущие активы (с.290-216 Ф1) | 89640 | 116370 |
||
| 2. Текущие пассивы (с.610+620+630+660 Ф1) | 62106 | 75940 |
||
| 3. Объем актива (с.300 Ф1) | 153276 | 182330 |
||
| 4. Заемные средства (с.590+690 Ф1) | 78121 | 91295 |
||
| 5. Чистая выручка от продаж (с.010 Ф2) | 342763 | 422275 |
||
| 6. Нераспределенная прибыль (с.190 Ф2) | 18364 | 21769 |
||
| 7. Прибыль до налогообложения (с.140 Ф2) | 27414 | 33990 |
||
| 8. Проценты к уплате (с.070 Ф2) | 3981 | 2527 |
||
| 9. Прибыль до процентов и налогов (п.7+п.8) | 31395 | 36517 |
||
| 10. Сумма дивидендов (с.070, 210 Ф3) | 0 | 0 |
||
| 11. Средний уровень ссудного процента | 12.3 | 15 |
||
| 12. Курсовая стоимость акций (п.10/п.11) (или стоимость чистых активов) | 75284 | 91116 |
||
| 13. Двухфакторная модель | -1.907 | -2.003 |
||
| 14. Пятифакторная модель Э.Альтмана | 3.871 | 4.007 |
||
| Вывод: Как на начало, так и на конец периода итоговый показатель вероятности банкротства (Z2) меньше нуля, т.е. вероятность банкротства предприятия не велика. При этом более детальный анализ показал, что на 01.01.2008 г. очень малая вероятность банкротства, а на 01.01.2009 г. - ничтожна. Позже Альтман получил модифицированный вариант своей формулы для компаний, акции которых не котируются на бирже: Zмодифицированная = 0,717X1 + 0,847X2 + 3,107X3 + 0,42X4 +0,995X5 где Х4 - коэффициент финансирования Для ЗАО "Арсенал" значение данного показателя составляет: 3.606. Согласно данному показателю вероятность банкротства малая. Модель Альтмана включает показатель рыночной капитализации акций и, таким образом, применима только к компаниям, на акции которых существует публичный рынок. Модель Фулмера построена по выборке из гораздо меньших фирм и не содержит показателей рыночной капитализации. Модель предсказывает точно в 98% случаев на год вперед и в 81% случаев на два года вперед. Общий вид модели: H = 5,528V1 + 0,212V2 + 0,073V3 + 1,270V4 - 0,120V5 + 2,335V6 + 0,575V7 + 1,083V8 + 0,894V9 - 3,075 Таблица 17. Оценка вероятности банкротства на основе модели Фулмера |
||||
| Показатель | за 2007 г. | за 2008 г. |
||
| 1. Нераспределенная прибыль прошлых лет (с.470 Ф1) | 38609 | 54472 |
||
| 2. Объем актива (с.300 Ф1) | 153276 | 182330 |
||
| 3. Чистая выручка от продаж (с.010 Ф2) | 342763 | 422275 |
||
| 4. Прибыль до налогообложения (с.140 Ф2) | 27414 | 33990 |
||
| | 75155 | 91035 |
||
| 6. Денежный поток | 20715 | 23444 |
||
| 7. Обязательства (с.590+690 Ф1) | 78121 | 91295 |
||
| 8. Долгосрочные обязательства (с.590 Ф1) | 9259 | 8252 |
||
| 9. Краткосрочные обязательства (с.690 Ф1) | 68862 | 83043 |
||
| 10. Материальные активы (с.190+210-110 Ф1) | 131898 | 154648 |
||
| 1 | 90088 | 117493 |
||
| 12. Проценты к уплате (с.070 Ф2) | 3981 | 2527 |
||
| 13. Модель Фулмера | 5.192 | 5.894 |
||
| Анализ показателей финансово-экономической деятельности предприятия по модели Фулмера свидетельствует о малой вероятности банкротства. В 1978 году Годоном Л.В. Стрингейтом была построена модель, достигающая 92,5% точности предсказания неплатежеспособности на год вперед. Общий вид модели: Zстрингейта = 1,03X1 + 3,07X2 + 0,66X3 + 0,4X4 Таблица 18. Оценка вероятности банкротства на основе модели Стрингейта |
||||
| Показатель | за 2007 г. | за 2008 г. |
||
| 1. Оборотный капитал (с.290 Ф1) | 90088 | 117493 |
||
| 2. Сумма активов (с.300 Ф1) | 153276 | 182330 |
||
| 3. Прибыль до налогообложения (с.140 Ф2) | 27414 | 33990 |
||
| 4. Проценты к уплате (с.070 Ф2) | 3981 | 2527 |
||
| 5. Краткосрочные обязательства (с.690 Ф1) | 68862 | 83043 |
||
| 6. Чистая выручка от продаж (с.010 Ф2) | 342763 | 422275 |
||
| 7. Модель Стрингейта | 2.391 | 2.475 |
||
| Можно сделать заключение, что на данном предприятии риск банкротства не велик. В зарубежных странах широко используется еще дискриминационные факторные модели Лиса и Тафлера. Таблица 19. Оценка вероятности банкротства на основе модели Лиса и Таффлера |
||||
| Показатель | за 2007 г. | за 2008 г. |
||
| 1. Оборотный капитал (с.290 Ф1) | 90088 | 117493 |
||
| 2. Сумма активов (с.300 Ф1) | 153276 | 182330 |
||
| 3. Прибыль от продаж (с.050 Ф2) | 38560 | 43306 |
||
| 4. Чистая прибыль (с.190 Ф2) | 18364 | 21769 |
||
| 5. Собственный капитал (с.490 Ф1) | 75155 | 91035 |
||
| 6. Заемные средства (с.590+690 Ф1) | 78121 | 91295 |
||
| 7. Краткосрочные обязательства (с.690 Ф1) | 68862 | 83043 |
||
| 8. Чистая выручка от продаж (с.010 Ф2) | 342763 | 422275 |
||
| 9. Модель Лиса | 0.068 | 0.07 |
||
| 10. Модель Таффлера | 0.885 | 0.896 |
||
| Вывод: Анализ по модели Лиса говорит о низкой вероятности банкротства. Результаты же оценки по модели Таффлера свидетельствуют о неплохих долгосрочных перспективах. Таблица 20. Обзор результатов моделей вероятности банкротства |
||||
| Модели | Вероятность банкротства | nbsp; | ||
| низкая | средняя | высокая | nbsp; | |
| 1. Модель Альтмана | | | | nbsp; |
| - 2 - факторная | V | | | nbsp; |
| - 5 - факторная | V | | | nbsp; |
| - модифицированная | V | | | nbsp; |
| 2. Модель Фулмера | V | | | nbsp; |
| 3. Модель Стрингейта | V | | | nbsp; |
| 4. Модель Лиса | V | | | nbsp; |
| 5. Модель Таффлера | V | | | nbsp; |
| СУММА | 7 | 0 | 0 | nbsp; |
| Таким образом, из семи проанализированных моделей оценки вероятности банкротства 7 свидетельствуют о хорошей финансовой устойчивости предприятия, 0 – о наличии некоторых проблем, и 0 – о высочайшем риске, практически полной несостоятельности предприятия. Исходя из этого, можно говорить об абсолютной финансовой устойчивости и абсолютной платежеспособности предприятия. Финансовое положение ЗАО "Арсенал" на 01.01.2009 г. позволяет быть уверенными в своевременном выполнении обязательств в соответствии с договорами. Риск наступления банкротства минимален. | nbsp; | |||
Эти модели следует использовать лишь как вспомогательные средства анализа предприятий. Полностью полагаться на их результаты неразумно и опасно. Вот некоторые варианты их использования:
- «Фильтрование» данных большого числа потенциальных заемщиков для оценки сравнительного риска из неплатежеспособности;
- Обоснование рекомендаций заемщикам или условий, на которых им может быть предоставлен кредит;
- Построение «траектории» заемщика по данным отчетности за несколько предыдущих периодов;
- «Сигнал тревоги» для менеджмента предприятия;
- Проверка принятых решений в стимулировании экономических ситуаций;
- Покупка и продажа предприятий
Что можно предпринять, чтобы избежать банкротства?
Эти советы могут помочь выправить ситуацию временно или на постоянной основе в зависимости от сложности ситуации.
1. Найдите возможность сократить издержки
Если у Вас не хватает денег на оплату счетов, один из способов сократить расходы - анализ денежных потоков (пример). Определите приоритеты в оплате, к примеру, налоги и накладные расходы. Проведите переговоры с поставщиками и другими кредиторами.
Постарайтесь уговорить их смягчить условия и подождать, пока ситуация выправится. Они, скорее всего, пойдут на уступки, так как не захотят связываться с арбитражным судом.
Ваши цели:
- сокращение сроков товарных кредитов покупателям,
- жесткий контроль сроков погашения дебиторской задолженности,
- активная работа по просроченным платежам,
- переход преимущественно на поставки по предоплате,
- использование аккредитивов.
Если вы должны деньги по кредиту банку, в котором находится ваш расчетный счет, банк может опустошить его. Рассмотрите возможность использования более чем одного банка для ведения финансовых дел. Вы можете иметь два расчетных счета, в том числе и в том банке, где у вас есть кредиты.
3. Не пытайтесь скрыть свои активы
Иногда, если владельцы бизнеса сталкиваются с угрозой банкротства, они пытаются скрыть свои личные активы, являющиеся залоговым имуществом. Они переписывают активы на членов семьи или друзей. Не делайте этого. Если вы оказались в арбитражном суде, эти активы будут обнаружены, и Вас обвинят в мошенничестве.
4. Раскрывайте Вашу финансовую ситуацию
Постепенно реструктурируйте банковские кредиты, заменяя краткосрочное кредитование на долгосрочное. Если вы попытаетесь занять на это деньги, в полной мере раскрывайте финансовую ситуацию в Вашей кредитной организации. Если вы не соглашаются на полное раскрытие информации, то в дальнейшем могут быть обвинены в мошенничестве.
Анализ в работе бухгалтера
Отечественным бухгалтерам традиционно свойственна определенная аллергия в отношении аналитических процедур, даже истерики случаются. Причина – советская школа, всегда разделявшая учет и анализ. В то же время западная школа выпускает универсалов бухгалтеров – финансистов.
Специально для бухгалтеров с аллергией? Система ФинЭкАнализ проста, интуитивно понятна. От Вас не требуется знания методов и коэффициентов анализа. Внесите учетные данные и получите таблицы, графики а так же содержательные выводы и рекомендации. На основании результатов анализа Вы сможете аргументировать свою позицию перед руководителями.
Программа особенно полезна для бухгалтера, если в Вашей организации:
- Практикуется управленческий учет;
- Реализован учет по центрам ответственности;
- Применяются международные стандарты учета.
Банкроты сталкиваются с весьма неприятными последствиями, так что по возможности избегайте объявлять себя банкротом.
Раньше в России банкротами могли объявить себя только юридические лица. С 1 октября 2015 года это могут делать индивидуальные предприниматели и обычные граждане.
Начать процедуру банкротства может любой, кто задолжал официальным организациям (и это документально подтверждено договором) более 500 тыс. рублей и не платят по кредиту более трех месяцев. Инициировать процедуру признания банкротом могут также и кредиторы (например, банк, выдавший кредит) и налоговая служба. В любом случае, первый шаг - подача заявления в суд о признании банкротом. Процедура банкротства в России может осуществляться не чаще чем раз в пять лет.
Но нужно понимать, что банкрот не только избавляется от необходимости выплачивать долги, но и сталкивается с весьма неприятными последствиями, так что спешить с решением объявить себя банкротом не стоит. Возможно, лучше поискать другие пути исправить финансовое положение.
Кто-то считает, что банкротство может стать легким решением финансовых проблем, но в действительности это процедура не из приятных.
Банкротство отражается в кредитной истории, и в течении пяти лет после процедуры банкроту не стоит рассчитывать на получение даже небольших кредитов, не говоря уже об ипотеке , да и по истечении этого срока могут возникнуть проблемы. Имущество банкрота выставляется на торги. Кроме того, в течение трех лет после процедуры банкротства нельзя занимать управляющие должности в компаниях, а на время делопроизводства должнику могут ограничить выезд за границу. В общем, если у вас есть возможность избежать банкротства, лучше это сделать - и эти пять советов могут вам помочь.
1. Спланируйте свой бюджет и не отходите от плана
Если вы не знаете точно, на что тратите деньги, вы почти наверняка начнете тратить слишком много, и рано или поздно рискуете оказаться не в состоянии платить по счетам. Спланировав бюджет, вы будете лучше понимать, куда уходят деньги и не тратите ли вы слишком много.
Самый простой способ планирования бюджета - перечислить ваши основные расходы и оценить, как много денег уходит на каждую категорию. Впрочем, существует множество методов и инструментов, которые помогут вам сделать свой бюджет еще эффективнее. В любом случае, точный бюджет поможет вам не тратить больше, чем вы зарабатываете.
2. Старайтесь тратить меньше, чем получаете
Планирование бюджета может помочь вам обуздать расходы, но, если вы всерьез настроены избежать банкротства, у вас должна быть более высокая цель, чем перестать тратить слишком много. Вы должны стараться при любых обстоятельствах откладывать часть своих доходов на будущее - в идеальном случае 10% или более.
Даже если технически вы зарабатываете достаточно, чтобы, например, покрыть ежемесячные выплаты по ипотеке, это не значит, что все оставшиеся деньги нужно старательно спускать. Если вы тратите весь свой доход, у вас не остается «подушки безопасности» на случай непредвиденных расходов.
Представьте, например, что вашему автомобилю вдруг понадобился дорогостоящий ремонт. Если в вашем бюджете не хватает «пространства для маневра», вы рискуете остаться с неоплаченными счетами.
3. Не следует полагаться на кредитные карты
У кредитных карт есть определенные преимущества, вроде бонусных баллов и скидочных программ. Но если вы собираетесь использовать кредитку, убедитесь, что делаете это ради своего комфорта, а не потому, что у вас не хватает денег на удовлетворение сиюминутных желаний.
Приобретать вещи, которые вы не можете себе позволить, - хороший способ встать на скользкую дорожку, ведущую к банкротству. Возможно, сначала вы купите пару мелочей, уверяя себя, что спокойно расплатитесь за них в течение нескольких месяцев.
4. Откажитесь от расходов, с которыми вы не справляетесь
У вас есть дом, и вам кажется, что расходы на его содержание растут каждый день? Может быть, вы так часто пользуетесь услугами местного автомеханика, что перешли с ним на ты? Если вы вовремя обнаружите и заткнете дыру, в которую утекают ваши деньги, в долгосрочной перспективе это может спасти вас от банкротства. Когда какая-то статья расходов становится неподъемной, лучше вовсе отказаться от нее и поискать более доступные варианты.
5. Реструктурируйте существующий долг
Если вы дошли до того, что накопили слишком много долгов, и уже не можете вовремя платить по счетам, возможно, прежде чем прибегать к банкротству, стоит попробовать еще кое-что: переговоры с кредиторами и урегулирование долгов. Существуют специальные компании, которые могут помочь вам сделать это, но их услуги тоже стоят денег, так что сперва имеет смысл переговорить с кредиторами самостоятельно.
Для начала можно обратиться в банк с просьбой понизить процентную ставку по вашей кредитной карте, списать часть долга или принимать платежи более мелкими порциями.
Возможно, вам кажется, что банки и кредитные организации вообще не захотят вступать с вами в переговоры. Но у вас есть козырь: если вы подадите заявление о банкротстве, своих денег они могут и вовсе не дождаться. Поэтому ваши кредиторы вполне могут пойти на уступки, если вы убедите их, что это в их собственных интересах.
Помните, что банкротство - не волшебная отмычка от дверей финансовой тюрьмы. У процедуры есть серьезные последствия. Конечно, у кого-то может просто не быть иного выбора, но если вы хотя бы попытаетесь избежать банкротства, это может улучшить ваше финансовое положение.
Значение понятия «процедура банкротства » известно каждому представителю деловой среды. Ни один руководитель не желает того, чтобы возглавляемая им компания обанкротилась, однако законы экономики довольно суровы: лишь 20% создаваемых предприятий преодолевают двухлетний рубеж. Можно ли избежать процедуры банкротства? Стоит ли к этому стремиться? Какие правовые последствия влечёт банкротство предприятия? Попробуем разобраться в этих вопросах в рамках данного материала.
Процедура банкротства и долги
Понятие финансовой несостоятельности неотделимо от системы кредитования. Сегодня даже крупные и состоятельные компании регулярно прибегают к механизму финансовых заимствований. По объёму кредитных обязательств судят о том, насколько успешно ведётся бизнес. Более того, отсутствие в бюджете компании привлечённых средств может косвенно свидетельствовать о том, что потенциал развития предприятия весьма ограничен или оно не вызывает доверия у кредитных организаций. Между тем, долги компании, а точнее невозможность их своевременного погашения – основная причина банкротства.
Даже если мы представим фирму, совершенно не привлекающую кредитных средств, это не гарантирует её абсолютной устойчивости к банкротству. У такой организации существуют обязательства по выплате заработной платы, по перечислению налогов, прочих бюджетных сборов, а также денежные обязательства перед контрагентами. Снижение рентабельности предприятия со временем неминуемо приводит к задержкам в проведении обязательных платежей, что может закончиться процедурами банкротства.
Как избежать процедур банкротства?
За ответ на этот вопрос многие предприниматели не пожалели бы средств. Однако универсального рецепта просто не существует. Даже очень эффективное использование материальных, финансовых и трудовых ресурсов предприятия не всегда помогает: играют свою роль циклические факторы в экономике. Определённая отрасль производства может отказаться под ударом из-за изменения конъюнктуры рынка, негативную роль играют колебания курса национальной валюты и изменения в законодательстве, ужесточающие требования к предприятиям. Все эти факторы, отдельно или в совокупности, могут поставить на грань банкротства даже очень преуспевающее предприятие. Признание несостоятельности организации – неприятная процедура, однако у неё есть свои несомненные преимущества. Самым важным из них является освобождение от долгового бремени: после установленных законом процедур банкротства все обязательства предприятия считаются погашенными. Это распространяется также на:
- долги перед контрагентами;
- обязательства по выплате заработной платы;
- налоговые и прочие требования.
Более того, по итогам процедур банкротства организация полностью ликвидируется, и оспорить сделки с её участием, предъявить денежные претензии или взыскивать с неё убытки становится однозначно невозможным. Подводя итоги, можно сказать, что процедура банкротства – это шанс для всех вовлечённых в процесс сторон расстаться с минимальными потерями и оставить конфликт в прошлом.
Каков порядок признания предприятия банкротом?
Функции признания несостоятельности организаций выполняет арбитражный суд. Для проведения процедуры необходимо, чтобы поступило заявление о признании должника банкротом. Оно может исходить как от полномочного представителя организации-должника, так и со стороны кредитора по денежным обязательствам. В последнем случае закон обязывает заявителя сначала пройти через стандартную процедуру взыскания долгов . Она может проводиться в арбитражном или третейском суде, а также в суде общей юрисдикции. Получив решение суда о взыскании задолженности и предъявив его к исполнению, кредитор должен выждать 30 дней, и лишь после этого инициировать дело о банкротстве. Реакция арбитражного суда на заявление также отличается в зависимости от того, кто его подаёт: должник или кредитор. Во втором случае будет проведена процедура проверки того, насколько обоснованы денежные требования к должнику. Для этих целей проводится судебное заседание по рассмотрению обоснованности заявленного требования. По итогам этого заседания выносится определение о переходе к первой фазе процедуры банкротства: наблюдению. Основная цель этого этапа – зафиксировать финансовое состояние предприятия, составить перечень долговых обязательств и определить их суммарный объём, провести собрание кредиторов. Для этих целей суд утверждает временного управляющего. Помимо прочего в его ведении забота об имуществе предприятия. Руководство компании на этом этапе не отстраняется от деятельности, однако принимает некоторые ограничения.
Судьба предприятия в руках кредиторов
Участники первого собрания кредиторов, которое должно быть проведено в процедуре наблюдения, отдают себе отчёт в том, что возвращение средств через банкротство неминуемо приведёт к возникновению издержек. Следует отметить, что управлять процедурами банкротства могут только включенные в реестр требований кредиторов лица. Включение в реестр требований кредиторов должника представляет из себя отдельный судебный процесс и юридическую услугу . Возврат заёмных средств с полагающимися процентами возможен только в том случае, если предприятие продолжит функционировать и восстановит платёжеспособность. Поэтому кредиторы должны решить: если ли у предприятия в данной ситуации перспективы финансового развития (оздоровления)? Если предложенный план развития и график погашения задолженности устраивает заинтересованные стороны, то арбитражный суд на основании решения кредиторов может вынести определение о введении финансового оздоровления. В этом случае руководство предприятия сохраняет свои посты, однако действует под контролем административного управляющего. Если руководство не вызывает доверия у кредиторов, то по решению арбитражного суда может быть введено внешнее управление. В этом случае руководство лишается всех полномочий и уступает их внешнему управляющему, который отчитывается в своей деятельности собранию кредиторов.
Конкурсное производство
Если никакие меры не помогли кредиторам вернуть свои средства, то начинается процедура банкротства – конкурсное производство. Назначенный судом конкурсный управляющий берёт на себя заботы о выявлении и реализации имущества и активов должника. Бывшее руководство полностью отстраняется от своих должностей.
Очередность возврата кредитных средств определяется в порядке, установленном законодательством. После того, как всё имущество предприятия было распродано, конкурсный управляющий производит выплаты из вырученных денежных средств кредиторам в порядке установленной очередности по реестру требований кредиторов, после чего, отчитывается о своей деятельности перед арбитражным судом. На основании этого отчёта может быть принято решение о завершении производства и ликвидации юридического лица.
Заключение
Это лишь очень краткое и схематичное описание процедуры банкротства. Однако для общего понимания процесса такого экскурса вполне достаточно. Чтобы обезопасить себя от рисков, с которыми связанно признание несостоятельности, нужно заручиться поддержкой юриста с опытом ведения дел о банкротстве . Информация из статей в интернете и даже специализированная литература не помогут овладеть теми навыками и нюансами судопроизводства, которые хорошо известны правозащитникам, занимающимся проведением процедур банкротства десятилетиями. Если Вас интересуют детали или стоимость процедуры банкротства для конкретных целей и задач – пишите мне на почту либо звоните, все расскажу.
